Swiss Life hat weitere Einzelheiten zur geplanten Ausweitung ihres Schweizer Wohnimmobilienfonds bekanntgegeben. Der Versicherer will rund 47 Liegenschaften in den Fonds umschichten.
Swiss Life verkauft ein Immobilienportfolio mit einem Marktwert von rund 700 Millionen Franken an seinen Immobilienfonds «Swiss Life REF (CH) ESG Swiss Properties».
Damit schichtet die Asset-Management-Sparte des Versicherers die Liegenschaften in den Besitz der Fondskunden um. Zur Finanzierung ist wie bereits angekündigt eine Kapitalerhöhung über rund 610 Millionen Franken geplant.
Das Ausgabeverhältnis beträgt laut einer Medienmitteilung vom Dienstag drei zu eins, das bedeutet, dass die Fonds-Kundinnen und Kunden für je drei Anteile ein Bezugsrecht erhalten. Der Bezugsrechtshandel wird vom 2. bis zum 10. Juli an der Schweizer Börse stattfinden, und die Bezugsfrist dauert vom 2. bis zum 12. Juli. Der Ausgabepreis der Anteile soll voraussichtlich am 19. Juni bekanntgegeben werden, wie es weiter heisst.
Verkauf von 47 Immobilien an den Fonds
In einer Präsentation nennt Swiss Life die Details des Immobilienportfolios, das in den Fonds aufgenommen werden soll. Insgesamt 47 Liegenschaften, die sich über die gesamte Schweiz verteilen, werden an den Fonds gehen. Wesentliche Marktwerte lägen beispielsweise in den Städten Zürich, Schaffhausen, Liestal und Lausanne.
Nach dem Kauf wird der Wertanteil der Marktregionen «Nordwestschweiz», «Ostschweiz» und «Innerschweiz» am Portfolio zusammen um rund 5 Prozentpunkte höher liegen, während die Marktregion «Zürich» entsprechend weniger Gewicht haben wird, wie es weiter heisst.
Schritt soll positiv für Nettoertrag sein
Die Zugänge sollen die Ertragskraft des Fonds erhöhen und die Kosteneffizienz verbessern. Die Bruttoanfangsrendite des Zugangsportfolios wird mit rund 4,6 Prozent angegeben, verglichen mit rund 3,9 Prozent beim bestehenden Portfolio. Die Verwaltungsgebühr soll durch den Schritt auf 0,51 Prozent pro Jahr von zuletzt 0,54 Prozent sinken. Insgesamt solle sich das positiv auf den Nettoertrag des Fonds auswirken.
In der Präsentation verweist der Asset Manager auf das gute wirtschaftliche Marktumfeld in der Schweiz, die historisch gesehen weiterhin tiefen Zinsen und die positiven Aussichten für steigende Mieteinnahmen aufgrund der hohen Nachfrage.
Grosses Immobilienportfolio
Swiss Life Asset Managers verwaltet den Angaben zufolge ein Vermögen von insgesamt rund 255,7 Milliarden Franken (per Ende 2023), davon mehr als 111,8 Milliarden Franken im Anlagegeschäft für Drittkunden.
In Immobilien sind rund 85,4 Milliarden Franken investiert. Zusätzlich bewirtschaftet Swiss Life gemeinsam mit Livit Liegenschaften im Wert von 21,2 Milliarden Franken.
Swiss Life war bis zur Notübernahme der Credit Suisse durch die UBS der grösste Immobilieninvestor in der Schweiz.
